- Q1 17 มียอด Export 33%/Domestic 67% คาดว่าจะใช้เวลาในปี 18-19 จะไปถึงเป้าหมายที่ 50/50
- Domestic มีสินค้าที่หลากหลายมากขึ้น สินค้า 3rd Party มีเพิ่มขึ้นเป็น 16 รายการ ที่น่าสนใจมี
- เหล้าขาว คาดว่าจะมียอดขายประมาณ 1,000 ล้านบาท (โรงงานของคุณเสถียรมี Capacity ผลิตได้ถึง หมื่นล้าน/ปี) มี GP ประมาณ 3-4%
- Barcady แบบกระป๋องที่จะขายผ่าน Cash Van เร็วๆนี้ ถือเป็นสินค้าตัวใหม่
- Cash Van ปัจจุบันขายได้ 21,000 บาท/คัน/วัน จะไปให้ได้ถึง 30,000 บาท
- ที่ผ่านมามีปัญหาเรื่องสายการผลิต: ไลน์ผลิตกระป๋อง มี 3 line เสียไป 1 line แต่กำลังจะเพิ่มมาอีก 2 line ภายใน May 2017 และกำลังจะซื้อมาเพิ่มอีก Line Q3
- มีปัญหา bottle neck เนื่องจากเปลี่ยนตัวเปิดกระป๋องให้เล็กลง ทำให้ต้องปรับเครื่องจักรประมาณนึง แต่ทำให้ต้นทุนลดลง 0.06 บาท/กระป๋อง
- Line นึงบรรจุ 240 ล้านกระป๋อง/ปี
- ปีนี้จะมี Capacity ประมาณ 750 ล้านกระป๋อง และจะเป็น 1,100 ล้านกระป๋อง เมื่อคิดแบบเต็มปี
- ตลาด CLMV จะต้องการประมาณ 500 ล้านกระป๋องในปีนี้ เมืองจีนประมาณ 300 ล้านกระป๋อง และมี UK (20 ล้านกระป๋อง) & Outside UK (20-30 ล้านกระป๋อง) สรุปว่าปีนี้ยัง Short อยู่ประมาณ 250 ล้านกระป๋อง
- คุณเสถียรเน้นไปที่ China และเขมร ที่เหลือค่อยๆแบ่งๆของไปตามสัดส่วน แต่สองประเทศนี้ของห้ามขาดเด็ดขาด
- เมืองจีน
- JV มีค่าการตลาด 100 ล้าน$/ปี ภายใน 4 ปีแรก ต้องใช้ประมาณ 400 ล้าน$
- คุณเสถียรต้องใช้เงินประมาณ 1,500 ล้านบาท/ปี สำหรับค่าการตลาดนี้ แทนที่จะให้ CBG เป็นคน Take Risk ตัวนี้
- ปัจจุบันมียอด Order มาประมาณ 200 ล้านกระป๋อง ยังส่งไม่ทัน คาดว่าปีนี้จบที่ 300 ล้านกระป๋องได้ไม่ยาก และปีหน้ามองไปที่ 500-600 ล้านกระป่อง
- กำลังศึกษาความเป็นไปได้ที่จะ Outsource การผลิตไปที่โรงงานในจีน และถ้าดีจริงๆจะค่อยๆตั้งโรงงานของตัวเองที่เมืองจีนเป็นแผนถัดไป
- การขายหัวเชื้อไปให้จีน จะขายไปที่ 1.60 บาท ต้นทุน 0.10 บาท กำไรขั้นต้น 1.50 บาท
- Retail Price ที่เมืองจีนขายที่ 6 RMB
***สรุป***
- คนมองข้ามการลดลงของกำไรใน Q1 ไปสนใจประเด็นโอกาสในเมืองจีน
- คาดว่าจะ Bottom out ใน Q1 ไปแล้วเนื่องจากเริ่มจ่ายค่าใน UK เริ่มจ่ายแล้วยกเว้น EFL เริ่มจ่ายใน Q2และปัญหา Bottle neck จากการผลิตเริ่มคลี่คลายใน Q2
- ตอนนี้มองไปใน Q3-Q4 ว่ายอดที่มี order มาจะส่งไปได้แค่ไหน และที่สำคัญจะมียอด Repeat order กลับมาได้มากแค่ไหน
- ราคาหุ้นในเชิงเทคนิคอยู่ใน Zone กลางๆไม่สูงจนจะเล่น Break และก็ไม่ต่ำจนถึงแนวรับ
- อยากรับแถวๆ 55.00 บาท ไม่รู้ว่ามันจะลงมาหรือเปล่า ถ้าไม่มีอะไรแย่ๆใน SET ก็คงไม่ลงมาแล้ว
- ขอดู Feedback จากนักวิเคราะห์ที่ไปวันนี้ก่อน ว่ามองกันยังไงบ้าง แล้ววางแผนกันใหม่อีกที
- ถ้าจะซื้อแล้วถือระยะยาวๆ ไม่ควรจะรีบไล่ราคา รอซื้อตอนย่อๆน่าจะเหมาะสมกว่า
- ตั้งรับใน Buy zone 2 ไม้ตั้งแต่ 1.66 และ 1.49
- ราคาลงมา match ที่ 1.66 เท่านั้น แล้วปรับตัวขึ้น
- เป้าแรกที่ 2.07 เตรียมออกไม้แรกได้
- เข้ามาใน Buy zone แล้วเริ่มดึดขึ้น
- อยู่ใน Buy zone ที่น่าลุ้นรับเข้าไปไม้แรก รอเฉลี่ยอีกไม้ 18.00 บาท จะถึงหรือเปล่าไม่รู้
- เข้ารับไม้แรกได้ที่ 5.00 บาทและอีกไม้ที่ 4.90 บาท
ไม่มีความคิดเห็น:
แสดงความคิดเห็น